Чому фандинг потрібно враховувати в бектесті ф'ючерсів
Ф'ючерсна стратегія може виглядати робочою до врахування фандингу й втратити перевагу після регулярних витрат утримання. Що довше відкриті позиції, то важливіше це розділення.
Фандинг накопичується з часом
Порахуйте, скільки інтервалів фінансування перетинає звичайна позиція та чи частіше стратегія платить або отримує. Невеликі регулярні витрати можуть поглинути перевагу рідкісних угод.
Розділяйте результат угод, комісії та фандинг
Одна підсумкова цифра приховує причину успіху або невдачі. Розглядайте три компоненти окремо й порівнюйте їх для різних періодів утримання.
Перевіряйте несприятливий сценарій
Історичні ставки фандингу не передбачають майбутні. Перевірте, чи зникне перевага за менш вигідної ставки або довшого утримання.
Перевірте один ф'ючерсний результат
Візьміть наявний звіт або публічне демо й дайте відповіді на три запитання.
- Окремо запишіть валовий результат угод, загальні комісії, фандинг і середній час утримання.
- Визначте, які позиції перетнули час нарахування та частіше платили або отримували фандинг.
- Перерахуйте рішення для менш вигідної ставки й позначте, чи зберігається перевага.
Що зберегти разом із результатом
Ці параметри дають змогу повторити тест і чесно порівняти його з іншим варіантом.
- Біржа, тип ринку, торгові пари, таймфрейм і точний діапазон дат.
- Початковий баланс, розмір позиції, кредитне плече й обмеження ризику.
- Налаштування входу, виходу, стоп-лосу, тейк-профіту й фільтрів.
- Комісії, платежі за ф'ючерсними позиціями та припущення симуляції.
- Чистий результат, просідання, кількість угод, збиткові періоди й відомі аномалії.
Чого не може показати тест на історії
Він не гарантує майбутню дохідність і не повністю відтворює ліквідність, глибину стакана, затримки, прослизання, відхилені ордери, простої біржі та майбутні платежі за ф'ючерсними позиціями. Використовуйте результат, щоб відсівати слабкі гіпотези й планувати наступний контрольований тест, а не як підставу для необмеженого ризику.
З'ясуйте, що сформувало чистий результат
Відкрийте демо-звіт і оцініть витрати окремо. Валовий прибуток не має приховувати несприятливий профіль фандингу.